百事扩产：近日，南京百事可乐饮料有限公司年产10万吨碳酸扩产项目在南京江宁开发区启动。这是继2024年10月云南太古可口可乐新包装玻璃瓶饮料生产线投产后，又一千万级碳酸饮料生产线扩产项目。两大碳酸饮料龙头企业持续增产扩产，当下中国碳酸饮料市场呈现怎样的态势？
百事扩产：百事可乐深耕碳酸饮料，再建10万吨扩产项目
南京百事可乐将在现有厂址新增一条高速碳酸饮料生产线，新线总投资约7,000万元，预计2025年11月竣工投产，投产后公司碳酸饮料产品的综合生产能力将超过8,000万标箱。
2024年，百事可乐在产品线与品牌营销上持续发力：3月品牌全线焕新，4月”百事可乐太汽系列”桂花、白桃乌龙、白柚青竹三味降糖降热量焕新上市；”百事可乐无糖”携手上海迪士尼乐园疯狂动物城IP推出客制化联名无糖罐；”生可乐”持续提升媒体触达精准度；”美年达”白桃蜜桃味全新上市；”7喜”无糖小柑橘柠檬味扩大上市区域，“0糖0脂7喜”精准吸引白领人群。百事校园最强音赛事活动影响在校学生超千万。
中国碳酸饮料市场规模下滑，无糖气泡水浪潮来袭
尼尔森IQ《2024中国饮料行业趋势与展望》报告显示，中国碳酸饮料市场是2023年唯一呈现销售额下降趋势的品类，同比降幅达12.74%。其市场份额占比从2021年的21.2%降至2023年的18.5%，基本回落至2019年水平。与前些年的高速增长态势相比，近两年国内碳酸饮料市场明显降温。
由于健康化消费趋势的流行，碳酸饮料品类处于缓慢下行周期。在线下销售市场中，碳酸饮料品类销售额持续两年下滑，2023年首次低于即饮茶。与此同时，无糖碳酸饮料市场份额正在上升。艾媒数据显示，2015-2023年中国无糖饮料行业市场规模由22.6亿元增至401.6亿元，其中45.2%的占比为无糖气泡水。
两乐业绩承压，营收下滑严重
中国可口可乐由中粮可口可乐与太古可口可乐两部分组成。中粮可口可乐销售地区集中在华北、华中地区，太古可口可乐销售地区集中在华南、华东地区。
太古可口可乐2024上半年饮料业务营收178.1亿港元，较2023年同期304.4亿港元同比下滑41.5%。其中碳酸饮料业务占比达69%，销售额同比下降38.9%。中国食品上半年营收113.35亿人民币，同比下滑9.0%，其中碳酸饮料业务占比75.7%，销售额同比下降7.8%。
百事可乐中国饮料业务营收达97.5亿元，同比下滑3.2%。康师傅年报数据显示，2021-2024上半年碳酸饮料及其它业务营收分别为83.6亿元、92.8亿元、100.7亿元、97.5亿元，同比增长分别为24.7%、11.0%、8.4%、-3.2%。可口可乐在内地汽水业务业绩承压，百事可乐在中国市场呈现增速放缓，且今年上半年首次出现下滑趋势。
国产碳酸品牌迅速抢占市场份额
据Statista数据显示，2018年可口可乐、百事可乐两大厂商市场占有率超90%，截至2023年，两乐市占率合计缩减至约70%。国产碳酸饮料迅速发展：传统品牌如北冰洋、冰峰、大窑凭借地域优势和品牌情怀稳固消费群体；新兴品牌如元气森林以创新的口味、包装和营销方式吸引年轻消费者。
大窑饮料：高利润经销机制铺设渠道，年销售额达32亿
2021年大窑从产品到品牌进行全新定位升级，推出”大汽水，喝大窑”的品牌超级话语，520ml大玻璃瓶汽水杀入中国碳酸饮料市场。大窑以高利润空间吸引经销商合作，500毫升大窑汽水经销商利润率可达20%以上，高出竞争品牌5-10个百分点。同时设立丰富的销售奖励机制，年度销售任务完成后返利超10万元。据公开资料，大窑2023年饮料年销售额超32亿元。
元气森林：多元化营销，销售额多年高增长
元气森林2016年成立，推出主打0糖0卡的气泡水，当年销售额达1.8亿元。2020年营收27亿元，同比增长309%；2021年突破70亿大关，为2020年的2.6倍，增长绝对值达40多亿。2022年线下终端数首次突破100万，产品铺货至三四线城市。
元气森林成功归结于两方面：一是精准把握消费趋势，推出”0糖、0脂、0卡”气泡水，开辟全新细分赛道，与传统碳酸饮料形成差异化竞争；二是针对年轻群体定位，结合线上线下营销策略，通过KOL推广、信息流广告、直播带货等方式在抖音、快手、小红书等内容平台大规模宣传，并与热门综艺、音乐节、知名品牌联名合作。2020年元气森林营收27亿元，广告费9亿元，占总营收三成。
总结
中国碳酸饮料市场格局正经历深刻变革。百事可乐持续深耕，虽有扩产及多元营销举措，但整体市场增速放缓且业绩下滑，市场规模呈下降趋势，”两乐”面临压力，市场份额从90%缩减至70%。传统与新兴国产汽水品牌共同发力，大窑以高利润经销机制实现32亿年销售额，元气森林以无糖气泡水开辟新赛道，使得国内碳酸饮料市场竞争愈发激烈。未来各品牌在健康化浪潮、市场份额争夺及营销创新等方面的博弈仍将持续，市场走向充满变数与挑战。
